Мировой рынок стали: «ночь» перед рождеством

В последние дни перед Рождеством, когда до конца года осталась всего неделя, мировой рынок стали не совершал резких подвижек. Цены стабилизировались, обороты находились на минимальном уровне. Большинство участников рынка не ожидают существенного роста активности и в январе. Многие металлургические заводы в первые недели 2009 г. будут бездействовать, ряд других - работать не с полной загрузкой. Как надеются производители, эти самоограничения будут способствовать уменьшению запасов продукции, что облегчит процесс восстановления в феврале.

Полуфабрикаты

Восточноазиатский рынок заготовок к концу года несколько оживился. Интерес к полуфабрикатам по-прежнему проявляют китайские компании, так как на местном рынке наблюдается некоторый дефицит этой продукции. Есть спрос и со стороны прокатных заводов в Юго-Восточной Азии, рассчитывающих на активизацию рынка длинномерного проката в феврале, после Нового года по китайскому календарю (26 января).

Стоимость тайванских и корейских заготовок, предлагаемых китайским компаниям, составляет около $370–385 за тонну C&F, хотя сами китайцы, в основном, пока не принимают эти цены, пытаясь найти продукцию дешевле $360 за тонну C&F. Вьетнамские прокатчики и трейдеры сообщают о предложениях на поставку заготовок из СНГ по ценам порядка $380 за тонну C&F с отправкой в январе-феврале. В других странах Юго-Восточной Азии цены могут превышать $400 за тонну C&F. В целом металлурги стремятся увеличивать стоимость своей продукции, объясняя свои действия подорожанием металлолома. Так, некоторые тайванские компании вообще предлагают цены свыше $400 за тонну FOB.

Иран приобретает российские заготовки по $400-420 за тонну C&F через порты Каспия. Индийские компании предлагают свою продукцию по $420 за тонну C&F и более, но без особого успеха. Турецкие металлурги при поставках в страны Ближнего Востока сбавили цены до $350–380 за тонну FOB, но по январским контрактам стремятся поднять их до более $420 за тонну FOB в силу того же подорожания сырья.

На рынке слябов по-прежнему тишина. Сделок заключается немного, стоимость продукции производства СНГ колеблется вокруг отметки $350 за тонну FOB, латиноамериканские производители выставляют цены более $400 за тонну FOB при очень низком спросе. Судя по всему, рынок останется пассивным и в течение января.

Конструкционная сталь

Цены на арматуру в восточных провинциях Китая повсеместно превысили отметку 3500 юаней ($512 за тонну), а в некоторых районах превышают 3600 юаней ($526) за тонну ex-works. В связи с этим некоторые китайские компании заявляют о возможности приобретения арматуры на Тайване, где цены лишь ненамного превышают $400 за тонну ex-works. В то же время, китайские экспортеры указывают высокие котировки на длинномерный прокат, предлагая арматуру и катанку по $530–600 за тонну FOB. Как правило, эти цены не устраивают потребителей. За пределами Китая спрос слабый. Так, корейские производители намерены продлить свои "каникулы", поскольку намеченный ими ранее на декабрь объем выпуска (около 540 тыс. тонну вместо обычных 700 тыс. т) значительно превышает потребности рынка.

При поставках в страны Ближнего Востока китайские компании проявляют несколько большую уступчивость, предлагая арматуру по $500 за тонну C&F или несколько дороже. Их продукция лишь ненамного превышает в цене турецкую, которая котируется на уровне $460–480 за тонну FOB. Российские компании продают арматуру и катанку в Иран по $480–510 за тонну C&F, но в других странах длинномерный прокат из СНГ стоит дешевле – около $460–480 за тонну C&F.
Повышение курса евро по отношению к доллару сделало европейский рынок более привлекательным для иностранных поставщиков. Даже в странах юга Европы внутренние цены на арматуру и катанку, находящиеся на уровне €380–420 за тонну ex-works ($530–588) достаточно высоки по сравнению с соседними регионами. Правда, незадолго до Рождества рыночная активность в странах ЕС упала до нуля, так что турецким компаниям приходится искать альтернативные возможности для сбыта в странах Персидского залива и Северной Африки.

Американский рынок длинномерного проката, подобно европейскому, практически полностью замер еще за несколько дней до Рождества. Большинство местных производителей прекратили выпуск или сократили его до минимума. В декабре в США резко подорожал металлолом, однако у металлургических компаний нет никакой возможности перенести это увеличение затрат на стоимость конечной продукции. Пока никто из производителей даже не упоминал о возможности повышения цен в январе. Аналитики рассчитывают, что новая президентская администрация примет некий стимулирующий пакет для экономики, предусматривающий, в частности, крупные инвестиции в инфраструктуру, однако все эти меры окажут влияние на рынок не ранее второго полугодия. Перед Рождеством американские компании котировали низкоуглеродистую катанку по $640–660 за короткую т онну(907 кг) ex-works, а арматуру – по $550–600 за короткую тонну ex-works. Однако эти цены были существенно выше, чем на импорт из Турции – $510–550 за тонну CIF для катанки и $480–490 за тонну CIF для арматуры.

Листовая сталь

Наибольшими оптимистами на мировом рынке плоского проката сейчас выглядят китайцы. Все ведущие металлургические компании страны подняли котировки на листовую сталь на январь (а Baosteel – на февраль) на 100–300 юаней ($14,5–44) за тонну. При этом, стоимость горячекатаных рулонов на местном рынке повсеместно выйдет на уровень 3500-3600 юаней за т ex-works. Экспортные котировки китайских компаний на горячий прокат, впрочем, остаются в интервале $480–530 за тонну FOB. Коммерческая толстолистовая сталь предлагается по $550–580 за тонну FOB, а судостроительный лист в Корею – до $620 за тонну C&F.

В то же время, котировки на украинский прокат, конкурирующий с китайцами в низшем ценовом сегменте, резко упали. Стремясь хоть что-то заработать перед Новым Годом, украинские экспортеры сбавили цены на горячекатаные рулоны до $370–380 за тонну C&F при поставках в Китай, неожиданно превратившийся в импортера массовой коммерческой продукции и до $420–430 за тонну C&F для индийских потребителей. Из-за этого и индийцам пришлось пойти на резкое понижение как на внутреннем рынке, так и при экспорте. Последние предложения на поставку горячего проката подавались ими по $440–455 за тонну FOB. Впрочем, этим индийские компании уравняли свои цены со стоимостью продукции от других поставщиков в странах Персидского залива. Горячекатаные рулоны из СНГ котируются в странах региона по $440–480 за тонну C&F при низком спросе, а китайская продукция предлагается по $500 за тонну C&F или же чуть дороже. Холоднокатаные рулоны стоили около $550–570 за тонну C&F, а индийская оцинкованная сталь толщиной 1 мм – несколько выше $600 за тонну C&F.

В Европе стоимость листовой стали в конце года снова немного уменьшилась. Специалисты объясняют это ростом курса евро, приведшего к ужесточению конкуренции со стороны иностранных поставщиков. Затраты на доставку проката из Китая в европейские порты упали до немногим более $10 за тонну, что благоприятствует расширению экспорта. Правда, китайский горячий прокат, предлагаемый европейским покупателям по $550 за тонну CIF и дороже, отнюдь не самый дешевый на рынке. Российские экспортеры уменьшили стоимость своей продукции до около $370–410 за тонну FOB, а украинские – вообще до $360–380 за тонну FOB. Такие цены устанавливаются на январь, в частности, при поставках в Турцию, где спрос на плоский прокат, по оценкам местных специалистов, сократился на 50% и более. В результате европейским металлургам пришлось сбавить и собственные отпускные цены. В Средиземноморье их уровень опустился до €360–390 за тонну ex-works, примерно, такие же цены и в Восточной Европе. Даже в Германии горячекатаные рулоны предлагаются по €430 за тонну ex-works, тогда как в начале декабря они превышали €500 за тонну.

В США стоимость тонколистовой стали во второй половине декабря была относительно стабильной. Местные компании предлагали горячекатаные рулоны по $480–550 за короткую тонну ex-works, а холоднокатаные – по $560–620 за короткую тонну. Примерно, такие же цены (на условиях CIF) выставляются и на импортную продукцию. Американские компании надеются, что это уже предел отступления, и дальше цены снижаться не будут. По их данным, запасы готовой продукции у потребителей и металлотрейдеров в ноябре сократились до двухлетнего минимума, что вселяет в металлургов некоторые надежды на активизацию спроса в январе-феврале.

Металлолом

К концу года в ряде стран обострился дефицит металлолома. Спад в октябре-ноябре привел к резкому сокращению сборов, так что сейчас объем поставок сырья весьма ограничен, при том, что многие металлургические компании имеют очень скудные запасы. Так, неожиданно активизировались на международном рынке лома китайские компании. Внутренние цены на лом резко подскочили. Стоимость материала, эквивалентного HMS № 1, достигла более $340 за тонну с доставкой в Шанхае и провинции Цзянсу и более $390 за тонну на юге, в провинции Гуандун. В результате китайские компании активно скупают HMS № 1 по $250–265 за тонну C&F и японский Н2 по $250 за тонну C&F.

В Европе нехватка лома наблюдается в Италии. Цены на местном рынке подскочили до €260–270 за тонну с доставкой. Этот подъем может потянуть вверх и цены в Турции. Пока местные компании приобретают HMS № 1 по $240–250 за тонну C&F, а лом А3 из СНГ – по $235–250 за тонну C&F, но, по словам трейдеров, после Нового года котировки должны возрасти на $30–50 за тонну.